افت سریع سنگ‌آهن پیش از تعطیلات چین: بازار در انتظار بازگشت تقاضا

بازار جهانی فولاد هفته گذشته را در شرایطی پشت سر گذاشت که تعطیلات سال نو چین عملاً بخش مهمی از معاملات شرق آسیا را متوقف کرد. این تعطیلی در کنار نبود محرک‌های جدید تقاضا، باعث شد قیمت برخی مواد اولیه و محصولات فولادی یا وارد فاز اصلاحی شوند یا در سطوح پایین‌تر به ثبات برسند. در این میان نگاه فعالان بازار به بازگشایی بازار چین و تحولات ژئوپلیتیکی دوخته شده است.

سنگ‌آهن: سقوط قیمت و توقف موقت نوسانات

در بازار واردات سنگ‌آهن چین، قیمت سنگ‌آهن با خلوص ۶۱ درصد طی هفته گذشته افت قابل‌توجهی را تجربه کرد و از محدوده ۱۰۰ دلار به حدود ۶۷ دلار هر تن کاهش یافت. این افت پیش از آغاز تعطیلات سال نو رخ داد و پس از آن بازار عملاً وارد فاز ثبات شد.

انتظار می‌رود با بازگشت چین از تعطیلات، نوسانات جدیدی در بازار سنگ‌آهن شکل بگیرد، هرچند هزینه‌های تولید اجازه افت‌های سنگین و پایدار را نمی‌دهد.

قراضه: ثبات شکننده در بازارهای اصلی

در بازار واردات قراضه ترکیه، قیمت قراضه سنگین ۲۰-۸۰ با افتی محدود همراه بود و در سطح ۳۷۵ دلار هر تن CFR بدون تغییر نهایی شنیده شد.

قراضه صادراتی سنگین کلاس ۲ ژاپن نیز از ۲۹۸ دلار به ۲۹۴ دلار هر تن فوب کاهش یافت. در شرق آسیا قراضه وارداتی در سطح ۳۴۸ دلار هر تن CFR بدون تغییر باقی ماند که نشان‌دهنده احتیاط خریداران در شرایط تعطیلی بازار چین است.

بیلت جهانی: کاهش در مبدأ، افزایش در ترکیه

میانگین قیمت بیلت صادراتی فوب دریای سیاه هفته گذشته ۲ دلار کاهش یافت و به ۴۳۸ دلار هر تن فوب رسید. بازار چین به دلیل تعطیلات در رکود قرار داشت و قیمت بیلت در بازار داخلی این کشور در سطح ۴۲۷ دلار هر تن درب کارخانه بدون تغییر ثبت شد. بیلت صادراتی چین نیز در ۴۴۳ دلار هر تن فوب ثابت ماند.

در مقابل، بازار واردات ترکیه شاهد رشد قیمت بود و بیلت وارداتی با افزایش ۲ دلاری به ۴۶۲ دلار هر تن CFR رسید. در جنوب شرق آسیا نیز قیمت بیلت وارداتی در سطح ۴۶۰ دلار هر تن CFR بدون تغییر گزارش شد.

بیلت در بازار ایران: اثر مستقیم اسفنجی

در بازار داخلی ایران، افزایش قیمت آهن اسفنجی عامل اصلی بالا رفتن قیمت شمش فولادی بود. رشد هزینه مواد اولیه، حاشیه سود تولیدکنندگان شمش را تحت فشار قرار داده و باعث شده قیمت شمش به سطوحی بسیار نزدیک به میلگرد برسد؛ موضوعی که واکنش سیاست‌گذار بورس کالا را نیز در پی داشته است.

مقاطع طویل: ثبات جهانی، نوسان داخلی

_میلگرد در بازارهای جهانی: قیمت میلگرد صادراتی ترکیه در سطح ۵۵۵ دلار هر تن فوب بدون تغییر باقی ماند و بازار داخلی این کشور نیز همین نرخ را درب کارخانه ثبت کرد. میلگرد صادراتی چین به دلیل تعطیلات در ۴۶۹ دلار هر تن فوب ثابت بود.

در اروپا میلگرد در بازار داخلی با قیمت ۶۱۰ یورو هر تن درب کارخانه معامله شد و در آمریکا نیز نرخ ۹۴۵ دلار هر شورت‌تن بدون تغییر ماند.

_میلگرد در بازار ایران: در بازار داخلی ایران افزایش قیمت شمش به‌طور مستقیم باعث رشد قیمت میلگرد شد. سیاست تبدیل نقدینگی به کالا همچنان در بازار مقاطع ادامه دارد و انتظار فعالان از ثبات یا افزایش نرخ شمش، این روند را تقویت کرده است.

تیرآهن: افت میانگین قیمت

افزایش عرضه تیرآهن سایز ۱۴ موجب کاهش میانگین قیمت تیرآهن در بازار داخلی شد و فشار عرضه، اثر افزایشی سایر مقاطع را تا حدی خنثی کرد.

ورق: تحرک محدود و رکود تقاضا

_بازار جهانی ورق: میانگین قیمت ورق گرم صادراتی چین در ۴۷۰ دلار هر تن فوب بدون تغییر باقی ماند. ورق گرم صادراتی دریای سیاه با افزایش ۵ دلاری به ۴۶۵ دلار هر تن فوب رسید. در جنوب شرق آسیا نیز ورق گرم وارداتی در سطح ۵۰۹ دلار هر تن CFR ثابت بود. در اروپا شاخص قیمت ورق گرم با رشد هفتگی ۵ یورو به ۶۵۵ یورو هر تن درب کارخانه رسید، درحالی‌که بازار داخلی آمریکا ثبات قیمت در ۹۷۵ دلار هر شورت‌تن را تجربه کرد.

_ورق در بازار ایران: قیمت ورق گرم دو میلی‌متر رول در فولاد مبارکه از ۷۰۰ هزار ریال در ابتدای هفته به ۷۰۵ هزار ریال در روز چهارشنبه رسید. نوسان محدود بود و بازار عملاً در ثبات قرار داشت.

عرضه و تقاضای ورق اکسین نیز تغییر محسوسی نداشت و تنها نوسانات نرخ ارز تالار دوم موجب بالا و پایین رفتن محدود قیمت شد.

در بازار ورق سرد تقاضا برای این محصول رو به کاهش است و تنها هزینه‌های تولید و نرخ ارز مانع افت قیمت شده‌اند.

همچنین ورق گالوانیزه تحت تأثیر قیمت ورق گرم، نوسان محدودی داشت و بازار در مجموع ثابت بود.

تحلیل هفته: انتظار برای چین و ابهام ژئوپلیتیکی

_بازار جهانی: تعطیلی بازار چین و بخشی از خاور دور باعث شده فضای انتظاری بر بازار جهانی حاکم شود. پس از بازگشایی بازار چین، فضای جدی برای کاهش قیمت به دلیل هزینه‌های تولید وجود ندارد، ولی اگر قیمت‌ها افزایش پیدا نکنند، ثبات همراه با رکود گسترش می‌یابد. ادامه رکود در نهایت به کاهش تولید و افزایش هزینه‌های تمام‌شده منجر خواهد شد.

در این هفته نفت در محدوده ۶۶ دلار تقریباً بدون تغییر باقی ماند. سنگ‌آهن با افت ۳ دلاری به ۹۶.۵ دلار هر تن CFR بنادر چین رسید. قراضه در محدوده ۳۷۵ دلار ثابت ماند. شمش دریای سیاه ۲ دلار افت کرد و اسلب با رشد ۱۰ دلاری به ۴۳۰ دلار فوب دریای سیاه رسید. میلگرد و ورق گرم تغییر محسوسی نداشتند.

بازار جهانی در انتظار دو عامل کلیدی است: نخست، جهت‌گیری بازار چین پس از تعطیلات و دوم، وضعیت تنش میان ایران و آمریکا که در صورت تشدید، می‌تواند آثار گسترده‌ای بر اقتصاد جهانی و بازار کالاها داشته باشد.

_بازار داخلی: بازار داخلی ایران تحت تأثیر نوسانات نرخ ارز تالار دوم قرار داشت. با باز شدن بازار چین و از سرگیری صادرات، انتظار تقویت قیمت‌ها وجود دارد. روند صعودی قیمت آهن اسفنجی در کنار کمبود گندله، اثر مثبتی بر قیمت شمش گذاشته و همین موضوع بورس کالا را به صدور الحاقیه برای محدودسازی دامنه قیمت واداشته است.

در بازار ورق، اسفند ماه معمولاً با رکود همراه می‌شود و خریداران تمایل دارند سهمیه‌های خود را به سال آینده منتقل کنند، سالی که بازار امیدوار است ابهامات سیاسی و ریسک‌های ژئوپلیتیکی کمتری پیش ‌رو داشته باشد.

جمع‌بندی

بازار فولاد در نقطه‌ای حساس قرار گرفته است، جایی میان هزینه‌های بالای تولید، تقاضای ضعیف فصلی و ابهامات سیاسی. جهت حرکت بازار در هفته‌های آینده، بیش از هر چیز به بازگشت چین به معاملات و روشن‌تر شدن فضای ژئوپلیتیکی وابسته خواهد بود.