بازار جهانی فولاد در انتظار سیگنال چین/ بازار ایران چشم‌انتظار ارز و بورس کالا

مهسا نیکدل_  بازار جهانی فولاد در هفته گذشته در حالی به کار خود پایان داد که اغلب شاخص‌ها همچنان از ضعف تقاضا حکایت داشتند، اما نشانه‌هایی از رسیدن برخی مواد اولیه به کف قیمتی نیز مشاهده شد. افت سنگ ‌آهن تا پایین‌ترین سطوح چند هفته اخیر، رشد محدود قیمت قراضه در ترکیه، ثبات نسبی بازار بیلت و افزایش قیمت میلگرد صادراتی ترکیه همگی از بازاری خبر می‌دهند که بیش از آنکه تحت تأثیر رونق مصرف باشد از هزینه‌های تولید و محدودیت عرضه حمایت می‌شود.

در بازار داخلی ایران نیز هم‌زمان با تغییر فرمول قیمت‌گذاری در بورس کالا، افزایش نرخ ارز و محدودیت عرضه برخی محصولات فولادی مسیر صعودی گرفتند، هرچند رکود تقاضا همچنان مهم‌ترین ویژگی بازار است.

افت سنگ ‌آهن تا کف قیمتی و بازگشت با امید به سیاست‌های چین

بازار وارداتی سنگ ‌آهن چین هفته گذشته نوسانات قابل توجهی را تجربه کرد. قیمت سنگ ‌آهن ۶۱ درصد که هفته را در محدوده ۹۹.۸ دلار به ازای هر تن CFR چین آغاز کرده بود در میانه هفته تا ۹۶.۲ دلار نیز عقب نشست و در نهایت با بهبود نسبی، در سطحی کمتر از ۹۸ دلار به کار خود پایان داد.

بهبود روزهای پایانی هفته عمدتاً ناشی از خوش‌بینی نسبت به نشست پیش ‌روی نشست دفتر سیاسی (پولیت‌بورو) حزب کمونیست چین و احتمال اتخاذ سیاست‌های حمایتی برای اقتصاد این کشور بود. بااین‌حال فعالان بازار معتقدند بازار فیزیکی همچنان با ضعف تقاضا و معاملات کم‌حجم روبه‌رو است و رشد قیمت‌ها بیش از آن‌که بنیادی باشد جنبه روانی دارد.

ترکیه از بازار قراضه حمایت کرد

بازار جهانی قراضه برخلاف سنگ ‌آهن هفته مثبتی را پشت سر گذاشت. قیمت قراضه سنگین ۲۰-۸۰ وارداتی ترکیه با رشد ۵ دلاری به ۳۷۵ دلار به ازای هر تن CFR رسید.

به گفته معامله‌گران محدودیت عرضه جهانی، افزایش هزینه حمل‌ونقل دریایی و بازگشت کارخانه‌های فولادسازی ترکیه برای تأمین مواد اولیه ماه‌های آگوست و سپتامبر مهم‌ترین عوامل رشد قیمت بودند.

در مقابل بازار شرق آسیا همچنان تحت فشار تقاضای ضعیف قرار داشت، به‌طوری‌که قراضه سنگین صادراتی ژاپن از ۳۲۲ دلار به ۳۱۰ دلار FOB کاهش یافت و قیمت قراضه وارداتی شرق آسیا نیز با افت ۴ دلاری به ۳۷۰ دلار CFR رسید.

ثبات نسبی در بازارهای جهانی بیلت و رشد در ایران

بازار بیلت هفته‌ای نسبتاً آرام را پشت سر گذاشت. میانگین قیمت بیلت صادراتی دریای سیاه با رشد ۳ دلاری به ۴۶۵ دلار در هر تن FOB رسید، درحالی‌که قیمت بیلت در بازار داخلی چین با افت ۴ دلاری به ۴۳۶ دلار درب کارخانه کاهش یافت.

در بازار وارداتی ترکیه و همچنین جنوب شرق آسیا، قیمت بیلت در سطح ۴۸۵ دلار CFR بدون تغییر باقی ماند که نشان‌دهنده تعادل نسبی عرضه و تقاضاست.

در بازار ایران اما شرایط متفاوت بود. محدودیت عرضه شمش و افزایش نرخ ارز موجب شد قیمت بیلت و شمش روندی صعودی به خود بگیرد که این موضوع بر بازار محصولات نهایی نیز اثر گذاشت.

میلگرد: رشد در ترکیه، رکود در سایر بازارها

بازار جهانی میلگرد همچنان با نوسانات محدود همراه بود. میلگرد صادراتی ترکیه با افزایش ۵ دلاری به ۵۷۵ دلار FOB رسید و قیمت داخلی این کشور نیز با رشد ۸ دلاری تا ۵۸۰ دلار درب کارخانه افزایش یافت.

در مقابل میلگرد صادراتی چین با افت ۲ دلاری در سطح ۴۸۸ دلار FOB معامله شد. بازار اروپا نیز بدون تغییر در محدوده ۶۷۵ یورو در هر تن درب کارخانه باقی ماند و قیمت میلگرد آمریکا نیز در سطح ۹۴۵ دلار به ازای هر شورت تن ثابت ماند.

در بازار ایران افزایش قیمت شمش و محدودیت عرضه موجب رشد قیمت میلگرد شد، اما بازار تیرآهن مسیر متفاوتی را پیمود. کاهش تقاضا باعث افت قیمت این محصول در هفته گذشته شد.

فشار رکود بر بازارهای آسیایی ورق

در بازار ورق گرم، شاخص صادراتی چین با کاهش ۲ دلاری به ۴۹۶ دلار FOB رسید. قیمت ورق گرم صادراتی دریای سیاه بدون تغییر در سطح ۵۲۰ دلار باقی ماند و بازار وارداتی ویتنام نیز با افت ۳ دلاری به ۵۲۵ دلار CFR رسید.

تنها بازاری که رشد محسوسی را تجربه کرد اروپا بود جایی که قیمت ورق گرم داخلی با افزایش ۱۰ یورویی به ۷۱۰ یورو در هر تن درب کارخانه رسید. بازار آمریکا نیز بدون تغییر در سطح ۱۱۷۰ دلار به ازای هر شورت تن باقی ماند.

در بازار داخلی ایران نیز رکود تقاضا بر معاملات سایه انداخت. قیمت ورق سیاه دو میلی‌متری رول فولاد مبارکه از یک میلیون و ۱۳۰ هزار ریال در ابتدای هفته به یک میلیون و ۱۰۰ هزار ریال در پایان هفته کاهش یافت. افزایش عرضه از سوی سایر تولیدکنندگان و افت تقاضا از مهم‌ترین دلایل این کاهش بود.

ورق اکسین نیز به دلیل افت تقاضا ارزان‌تر شد. در بازار ورق گالوانیزه نیز رکود مصرف موجب کاهش قیمت‌ها شد، هرچند محدودیت عرضه برخی کارخانه‌ها مانع افت بیشتر قیمت ورق سرد شد.

بازار جهانی: هزینه تولید مانع سقوط بیشتر قیمت‌ها

بررسی روند بازارهای جهانی نشان می‌دهد اگرچه تقاضا همچنان در پایین‌ترین سطوح قرار دارد، اما بسیاری از کالاهای زنجیره فولاد به محدوده کف قیمتی نزدیک شده‌اند.

رشد قیمت قراضه در ترکیه و توقف روند نزولی سنگ‌ آهن نشانه‌هایی از این وضعیت است. هم‌زمان افزایش قیمت نفت برنت از ۸۴.۴۲ دلار به ۸۶.۱ دلار در هر بشکه موجب افزایش هزینه حمل‌ونقل و تولید شده و همین موضوع از قیمت فولاد و مواد اولیه حمایت کرده است.

درعین‌حال کاهش حدود ۵ درصدی تولید فولاد چین و افت ۶ درصدی تولید در کشورهای حوزه خلیج فارس نشان می‌دهد تولیدکنندگان برای تطبیق با تقاضای ضعیف سطح تولید خود را کاهش داده‌اند. بااین‌وجود کارشناسان معتقدند تا زمانی که تقاضای واقعی در بازارهای مصرف تقویت نشود، امکان رشد قابل توجه قیمت‌ها وجود نخواهد داشت.

بازار ایران: بورس کالا، ارز و برق سه متغیر تعیین‌کننده

بازار فولاد ایران در هفته گذشته بیش از هر چیز تحت تأثیر سیاست‌گذاری داخلی قرار داشت. مصوبه جدید بورس کالا که مبنای قیمت‌گذاری را به نرخ صادراتی گمرک تغییر داده و کاهش ۱۵ دلاری قیمت پایه درب کارخانه را حذف کرده است، انتظارات تورمی را در بازار افزایش داد.

از سوی دیگر عرضه محدود در بورس کالا باعث شد معاملات با روندی افزایشی دنبال شود، هرچند رکود ناشی از کاهش تقاضا و فضای اقتصادی کشور همچنان مانع جهش قیمت‌ها در بازار آزاد است.

فعالان بازار معتقدند موجودی انبارهایی که با قیمت‌های پایین‌تر خریداری شده‌اند، فعلاً اجازه رشد سریع قیمت‌ها را نمی‌دهد، اما افزایش نرخ آهن اسفنجی و فرمول جدید قیمت‌گذاری بورس احتمال بازگشت قیمت‌ها به سطوح پایین‌تر را نیز کاهش داده است.

در حوزه انرژی نیز اگرچه احتمال قطعی برق صنایع کاهش یافته اما تعرفه بالای برق پایدار هزینه تولید را افزایش داده است. از سوی دیگر کوتاه بودن روزهای کاری مردادماه موجب شده بسیاری از فعالان بازار انتظار داشته باشند روند افزایش قیمت‌ها با سرعت بیشتری در شهریور نمایان شود.

در نهایت دو عامل همچنان مهم‌ترین متغیرهای اثرگذار بر بازار فولاد ایران محسوب می‌شوند: نرخ ارز و تحولات سیاسی و امنیتی منطقه. به اعتقاد فعالان بازار تا زمانی که نرخ ارز در محدوده فعلی نوسان کند، رشد قیمت‌ها تدریجی خواهد بود، اما عبور از مقاومت‌های مهم می‌تواند انتظارات تورمی را تشدید کرده و مسیر بازار فولاد را نیز تغییر دهد.